info

Экономия на закупках
Смотреть презентацию

Специи (Перец, Кассия): обзор мировых рынков

Перец

⇒ Ключевые факторы

– В Индонезии уборка нового урожая началась в июле. Большие переходящие остатки, накопленные спекулянтами, снизили покупательскую активность. По этой причине цены на индонезийский перец продолжают падать и приближаться к вьетнамским и бразильским ценам.

– Ожидается, что новый урожай перца в Бразилии будет хорошим.

– Опыление нового урожая перца во Вьетнаме прошло успешно. Новый урожай в этом году появится на рынке в декабре. В скором времени ожидаются распродажи запасов урожая 2017 г., чтобы освободить место для нового урожая.

⇒ Динамика предложения

– Поступления перца на рынок сократились по сравнению с предыдущими месяцами.

– За пол года объем экспорта из Вьетнама вырос на 13% по сравнению с прошлым сезоном и составил 144 тыс.т. Самый быстрорастущий рынок сбыта – Европа, далее следуют Азия и Средний Восток.

– В Индонезии уборка нового урожая перца идет полным ходом. Ожидается, что в августе и сентябре на рынок поступит еще 45 тыс.т перца.

– Приближается уборка урожая перца в Бразилии. Благодаря этому урожаю в мировую дистрибьюторскую сеть добавится еще 44 тыс.т.

Диаграмма 1. Перец (Вьетнам): сравнение объемов экспорта по направлениям с начала года между 2017 и 2018 г. (тыс.т.)

⇒ Ценовые тренды

– Самое большое падение цен с начала года ощутил индонезийский перец, из-за слабого спроса со стороны крупных местных трейдеров. По мере поступления перца нового урожая на рынок, цены продолжают падать, приближаясь к ценам на вьетнамский и бразильский перец.

– Согласно прогнозам, размер нового урожая перца в Бразилии будет хорошим. Форвардные поставки предлагаются с дисконтом.

– В 4-м квартале вьетнамские спекулянты попытаются ликвидировать запасы перца прошлого урожая, что еще больше увеличит давление на цены.

– В долгосрочной перспективе большие мировые запасы перца будут способствовать низким уровням цен на них.

График 1. Черный перец: Динамика цен* различных производителей 2017-2018 г.

* – FOB (долл. США за т.)

Таблица 1. Перец (черный/белый): уровень цен** на популярные позиции

Категория Производитель Цена
(долл.США/т.)
Изменения (%)
ЧП FAQ 550gl Вьетнам 2,650 (2.8%)
ЧП FAQ 550gl Бразилия 2,425 (15.7%)
ЧП FAQ 550gl Индия 4,753 (12.6%)
ЧП FAQ 550gl Лампунг 2,720 (15.5%)
БП FAQ Китай 5,500 (17.9%)
БП Muntok FAQ Индонезия 4,220 (3.4%)
БП DW Вьетнам 4,100 (3.5%)

**) – На условиях FOB. Изменения относительно прошлого месяца.

Диаграмма 2. Перец: оценка мировых запасов*** пригодных для экспорта (тыс.т.)

***) – колонка «3 месяца» включает производство и потребление без учета импорта/экспорта.

Кассия

 

⇒ Ключевые факторы

– Ожидается, что в ближайшие месяцы цены на кассию вырастут из-за низкого уровня запасов.

– Доступность индонезийской кассии с высоким содержанием масла сокращается, что вызывает рост цен на нее на местных рынках.

– Появление вьетнамского осеннего урожая кассии на рынке ожидается в ноябре. Возможно некоторое послабление в ценах. Однако многое будет зависеть от погодных условий и желания фермеров убирать урожай.

⇒ Динамика предложения

– Индонезийские поставщики не могут купить новую кассию, пока у фермеров не закончится хадж (24 августа), а убирать новый урожай они будут только в том случае, если им понадобятся деньги. Запасы индонезийской кассии с высоким содержанием эфирных масел низкие. В последние 2 года фермеры собирали большие урожаи кассии из-за высоких рыночных цен.

– Плантации вьетнамской кассии были значительно расширены в провинции Йен Бай. Цены на весенний урожай не вдохновил фермеров на его уборку. Уровень запасов – относительно низкий. Китай сократил импорт кассии из Вьетнама из-за значительных размеров собственного урожая.

Диаграмма 3. Кассия (Индонезия): динамика объемов экспорта и цен**** 2013-2017 г.

****) – Объем в тыс.т., цена в долл. США за т.

⇒ Ценовые тренды

– Вьетнамский рынок кассии стабильный по причине сокращения производства и низкого спроса со стороны Китая. Осенний урожай приведет к росту цен. Однако рынок будет зависеть от желания фермеров собирать урожай.

– Цены на индонезийском рынке слегка растут, а на кассию класса А (сорта Korintje) цены за последний месяц выросли на 10% из-за нежелания фермеров собирать урожай и высокого спроса на кассию с высоким содержанием масла.  Фермеры продолжают требовать высокие цены перед уборкой урожая.

– К концу года ожидается рост цен благодаря традиционному высокому спросу из Европы и США.

График 2. Кассия: динамика цен***** 2017-2018

*****) – цены в долл. США за т., на условиях FOB.

Таблица 2. Кассия: уровень цен** на популярные позиции

Категория Цена
(долл. США/т.)
Изменения (%)
Cassia KA 2 -2.5% 3,450 9.9%
Cassia KB 1.5 – 2% 2,400 0.4%
Cassia Vera stick 4,350 1.4%
Saigon Cassia 3.0% 2,200 2.3%
Saigon Cassia 4.5% 2,450 1.7%
Madagascar Cinnamon 2,700 8.0%
Sri Lanka Cinnamon (Ceylon) 2,550

**) – На условиях FOB. Изменения относительно прошлого месяца.

Диаграмма 4. Кассия: объемы мирового производства (тыс.т.)******

******) – суммарные объемы указаны с учетом всех типов кассии.

Источник: http://www.nedspice.com/news_article#105