info

Экономия на закупках
Смотреть презентацию

Арахис: обзор основных экспортных рынков

Последние месяцы рынок арахиса не активен. Причина такой ситуации – большой урожай арахиса в США (3.15 млн.т. в скорлупе). Качество нынешнего урожая отличное. Покупатели наблюдают за нисходящим трендом цен в основных производящих арахис странах и ждут, когда цены достигнут дна. Цены уже приближаются к возможному минимуму.

Аргентина

Последние 2 года подряд  Аргентина столкнулась с задержками в период уборки урожая из-за неблагоприятных погодных условий. Уборка урожая 2017 г. оказалась рекордной по длительности, что привело к проблемам с качеством, в основном с физическими повреждениями, так как уровень афлатоксина оказался низким.  Благодаря бланшировке арахиса, аргентинские экспортеры смогли обеспечить высокие стандарты качества, требуемые странами-импортерами. Аргентина распродала практически весь арахис урожая 2017 г. Аргентинский рынок арахиса стабильный с текущими ценами на сырой и бланшированный арахис на уровне 1250 – 1300 долл. США за т. и 1400-1450 долл. США за т., соответственно.

Производство

Урожай 2016/2017 г.

В таблице 1. приведены окончательные цифры по объемам производства арахиса в основных производящих районах Аргентины, опубликованные товарной биржей Кордовы. Суммарное производство арахиса (в скорлупе) достигло в 2017 г. рекордного значения в 1288300 т., что на 38.7% превышает показатели предыдущего сезона.

Таблица 1. Арахис (Аргентина): сравнительная динамика площади посевов, уборки и производства 2011/2012 – 2016/2017 г.

Средняя урожайность (выход) в основных производящих областях достиг 3.98 т./га, что на 24% выше показателей предыдущего сезона. На диаграмме 1 показана сравнительная продолжительность уборки урожая за последние 3 года. Диаграмма наглядно демонстрирует затяжной характер уборки урожая арахиса в 2017 г., которая оказалась самой длительной за всю историю производства арахиса в Аргентине.

Диаграмма 1. Арахис (Аргентина): сравнительная продолжительность уборки урожая 2014/2015 – 2016/2017 г.

Урожай 2017/2018 г. Планы и перспективы

Согласно публикациям Аргентинской арахисовой палаты, общая посевная площадь арахиса в сезоне 2017/2018 г. достигнет 423 тыс. га, что на 5.22% выше прошлого года. В Аргентине уже начался очередной цикл производства арахиса, и можно не сомневаться, что новый урожай окажет серьезное влияние на мировой рынок. Новый сезон в Аргентине начнется с нулевыми переходящими остатками.

Экспорт

Основная доля произведенного в Аргентине арахиса экспортируется. На диаграмме 2 приведены исторические и текущие объемы экспорта арахиса по категориям.

Диаграмма 2. Арахис (Аргентина): динамика объемов экспорта по категориям* 2012-2017 г.

* – Единица измерения: тонны. Красный – бланшированный арахис, синий – сырой арахис (целый), зеленый – сырой арахис (сплит), оранжевый – жареный арахис.

Диаграмма 3. Арахис (Аргентина): объемы экспорта по направлениям, сезон 2015/2016 г.

Единица измерения: тонны.

Диаграмма 4. Арахис (Аргентина): предварительная оценка объемов экспорта по категориям, июнь-октябрь 2017 г.

Единица измерения: тонны.

Диаграмма 5. Арахис (Аргентина): предварительная оценка объемов экспорта по направлениям, июнь-октябрь 2017 г.

Единица измерения: тонны.

График 1. Арахис (Аргентина): динамика объемов экспорта по категориям, 2012-2017 г.

Единица измерения: тонны.

США

Превосходный урожай по объемам и качеству. Из-за большого урожая американские фермеры могут потерять связь с реальным рынком, так как закон о поддержке и гарантиях фермерам (Farm Bill) поощряет их создавать «искусственное предложение», которое не согласуется с рыночным спросом. Рекордный урожай не означает, что урожай целиком окажется на рынке в течение года, потому что производственные мощности перерабатывающих фабрик ограничены, они физически не могут переработать такие объемы за год. Остается следить за качеством арахиса, который будет находиться в хранилищах длительное время.

Канада и Мексика лидеры среди стран-импортеров американского арахиса. Сегодня в США можно видеть ожидание со стороны производителей, что Китай скупит излишки арахиса урожая 2017 г., но пока между представлениями о правильных ценах у покупателей и продавцов существует разрыв.

Бланшированный арахис – объемы экспорта из США и Аргентины не сопоставимы. Хотя есть несколько серьезных европейских покупателей, которые закупают сырой арахис в США, и бланшируют его на европейских заводах. Им трудно конкурировать с Аргентиной, которая в последние месяцы снизила цены.

Спрос и предложение

Источник: USDA

Диаграмма 6. Арахис (США): динамика экспорта по категориям. 2012-2017 г.

Единица измерения: тонны.

Экспорт

► Сырой арахис

США в лице Китая – Вьетнама, Канада и Мексика – крупные импортеры сырого арахиса, на долю которых приходится 50% всего американского экспорта. Хотя, конечно, Китай/Вьетнам в течение сезонов 2014/2015  и 2015/2016  г. оказали сильное влияние на экспортный рынок США, увеличив закупки фермерских запасов за эти годы в 10 раз.

Диаграмма 7. Сырой арахис (США): динамика экспорта по направлениям. Сезоны 2014/2015 и 2015/2016 г.

Единица измерения: тонны.

► Бланшированный арахис

США экспортирует бланшированный арахис в гораздо меньших объемах, чем сырой арахис. Производственные мощности по переработке арахиса в США на порядок меньше аргентинских. Исторически Голландия является крупнейшим импортером американского бланшированного арахиса, хотя в прошлом году Китай вырвался вперед.

Диаграмма 8. Арахис бланшированный (США): Динамика экспорта по направлениям. Сезоны 2014/2015 – 2015/2016 г.

Единица измерения: тонны.

График 2. Арахис (США): динамика экспорта по категориям. 2012-2017 г.

Глобальный рынок

График 3. Арахис (40-50): историческая динамика цен стран-производителей. 2010-2017 г.

CIF Rotterdam

Источник: http://www.gastaldihnos.com.ar/peanuts/